從2017年初創(chuàng)到現(xiàn)在，818理財節(jié)已經(jīng)走過8年。作為參與者、推動者，作者對這個活動的相關(guān)看法、認(rèn)知是怎樣的？這篇文章，我們來看看作者的分享。

一、券商基金財富宴，8年8個818

券商818理財節(jié)自2017年初創(chuàng)，悄然間已是第八個年頭。作為八屆盛事的見證者、參與者、推動者，筆者認(rèn)真、逐一的看了各家券商的818相關(guān)推廣或活動頁面，不得不說心中是有欣喜、也有唏噓。

喜的是，這一串?dāng)?shù)字已被行業(yè)所認(rèn)可、更被投資者接受，而818理財節(jié)也成為券商行業(yè)在探索科技與金融融合、推動財富管理轉(zhuǎn)型命題下的一個落地案例。與此同時，這一盛事也成為將枯燥專業(yè)的金融知識寓教于樂、履行投資者教育職責(zé)、提升股民金融素養(yǎng)的好時機，成為切實推進金融服務(wù)老百姓打理財富果實、享受專屬福利的一種普惠實踐。

而唏噓的，并非誰家的福利少、哪家的人氣差、哪個平臺不好、或是哪個券商套路多。真正唏噓的是，同業(yè)聊天打趣話語間，那一句“今年哪幾家券商還在堅持搞818”。

二、從人聲鼎沸時，到“無人問津處”

據(jù)筆者觀察，如今大部分券商在818理財節(jié)無論人力物力投入上、還是營銷宣傳推廣上，都顯得大不如前。甚至，個別參與者考慮到品牌已經(jīng)打出去了，于是在原本就有的活動上包了一層818的皮，權(quán)當(dāng)就完成個例行任務(wù)。

這就導(dǎo)致，如今的818看起來愈加平淡，甚至有點雞肋。

曾經(jīng)的堅持，為何變成了應(yīng)付、雞肋？

筆者分析認(rèn)為：

一是，行情不佳，畢竟“3000點以下+5000億以下”這種組合，妥妥的首席們口中的“戴維斯雙擊”了，別說股民，從業(yè)者咱自己都不信有賺錢效應(yīng)，故營銷預(yù)算匱乏也就理所當(dāng)然了。

二是，這兩年券商對營銷活動ROI的強調(diào)，各家對運營活動的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)化水平也是參差不齊，投產(chǎn)效益似乎更是沒幾家能真正算清楚的，故節(jié)約開支、降本增效也很自然。

三是，合規(guī)與監(jiān)管態(tài)勢，仍記得2022年監(jiān)管單位果斷干預(yù)、做窗口指導(dǎo)，要求轄區(qū)券商對818理財活動宣傳要適度、避免過于吸引眼球、擴大宣傳博出位之類，疊加部分券商內(nèi)規(guī)嚴(yán)于外規(guī)的執(zhí)行落地，故審慎宣傳、常規(guī)推廣變成普遍選擇。

值得說一句的是，不管怎樣，相對于因各類原因今年缺席的、甚至從未參與的券商，今年如期而至的三十幾家818們，作為潛心探索、勇于突破和引領(lǐng)創(chuàng)新者，值得我們的點贊。

三、洗盡鉛華始見真，“真理”往往藏在低洼處

從已發(fā)布的三十幾家券商818活動來看，筆者一一核實過（相較于某聯(lián)社的花式吹，我們真的有在認(rèn)真研究內(nèi)在機理、分析潛在變化），對比八年前，發(fā)生了關(guān)鍵的變化：

1. 投顧陪伴常態(tài)化

通觀今年的818理財節(jié)，筆者發(fā)現(xiàn)，投顧直播、投資陪伴、投顧服務(wù)成為各家活動頁面中高頻出現(xiàn)的字眼。隨著監(jiān)管政策的調(diào)整、市場環(huán)境的變化，券商在服務(wù)客戶做財富管理這件事上，如今更加回歸自身牌照的本源、更加回歸并發(fā)揮自身的專業(yè)優(yōu)勢。相較以往的鑼鼓喧天，各類活動玩法、卡券積分、羊毛福利，券商們更加重視服務(wù)，通過服務(wù)產(chǎn)品化、產(chǎn)品創(chuàng)新化，借助這類重大活動鏈接與客戶的交互、傳遞有價值的信息，建立長期專業(yè)的陪伴，真正服務(wù)于投資者的財富管理需求。

比如中泰證券的“達(dá)人同行，學(xué)習(xí)+實踐”，其建立主力達(dá)人特訓(xùn)營并邀請符合要求的投資者加入，然后提供多項專屬特權(quán)服務(wù)。感興趣的投資者首先添加客服人員的企業(yè)微信，獲取入營資格后，由達(dá)人手把手教投資者玩轉(zhuǎn)各類交易工具，并特設(shè)專屬導(dǎo)師教學(xué)、經(jīng)典案例解析、投顧策略直播。比如工具指標(biāo)訓(xùn)練營，投資者可以通過學(xué)習(xí)掌握更多指標(biāo)分析與決策工具，助力投資者提升投資技能。比如光大證券的特別直播活動“與光同行818”，其人氣主播連線頭部基金公司基金經(jīng)理，薈萃機構(gòu)智慧、前瞻市場機遇，在818期間為投資者提供一場財富與智慧的融合交流。

2. 指數(shù)投資普惠化

ETF，如果用網(wǎng)紅來形容，單從曝光程度和擁躉數(shù)量角度看，似乎并無不妥。近年來，因省時省心透明化、伴隨監(jiān)管指導(dǎo)、疊加大國預(yù)期，ETF成為資本市場備受推崇的一種投資工具。此次818理財節(jié)，有不少券商就通過舉辦ETF模擬賽、實盤賽、ETF投教問答、排行榜單，推出ETF池、5大類ETF課代表等方式，傳播ETF投資理念、推廣ETF工具產(chǎn)品，助力投資者更好了解其投資優(yōu)勢、把握其投資機遇、體驗其投資魅力、享受其投資成果。

比如滬上的國泰君安證券818理財節(jié)聯(lián)合多家基金公司舉辦ETF爭霸賽，上海證券也在818活動期間舉辦2024年實盤大賽。值得一說的是，雖然海通證券并未強調(diào)818概念，但其7月舉辦的e海通財指數(shù)節(jié)暨ETF精英挑戰(zhàn)賽，更是從7月一直延續(xù)到12月，可以說是完整覆蓋了818活動時段。海通證券通過推出“實盤賽+模擬賽”來服務(wù)不同客群，提供10余款ETF輔助決策工具與專業(yè)服務(wù)解決方案，并對各類榜單賽制下的獎池添加含“金”量，適時推出了更豐富、更多元的話題與ETF討論圈子。

3. 決策工具價值化

做個單選題，您認(rèn)為以下哪一個更擅長圍繞炒股決策工具做商業(yè)化，并將其價值進行顯性化？

A. 證券公司；

B. 投顧公司；

答案顯而易見的。

但，事情在發(fā)生著變化。以筆者觀察來看，券商在圍繞賦能客戶投資分析、輔助客戶交易決策這個能力上，在不斷增強，而且這個增強是其主觀有意識推進的。

我們看到，廣發(fā)證券淘金一起SHOW活動中，將平臺上系列高效投資神器結(jié)合818理財節(jié)做打折推廣，針對限定投資服務(wù)工具產(chǎn)品送福利，如短線獵手、多空情緒、風(fēng)口研報、漲停分析等決策工具低至5折搶購，借818這種大型活動進一步將決策工具增值化、價值化。這背后，是推動投資者認(rèn)知的改變，也是廣發(fā)自身經(jīng)營思路的改變。同樣，國元證券在點金加鑫818財富節(jié)中，推出凝聚科技與算法、精選數(shù)據(jù)與資訊服務(wù)的科技添“金”活動，并允許投資者抽取好禮、體驗智能條件單等交易工具的智能淘“金”活動，不約而同地在圍繞推動投資者投資能力提升及投資工具價值顯性化方面做出實踐。

4. 收益補貼精準(zhǔn)化

特色理財產(chǎn)品、專屬理財收益、各類理財券種、各類理財產(chǎn)品分會場……這可能是818理財節(jié)誕生之初的最早定義。作為傳統(tǒng)也好、誠意也罷，既然是一年一度的“818理財節(jié)”，不管如何變遷，理財券始終是投資者期待的重要福利之一。通觀各家818活動，也可以看出大家對此達(dá)成的共識和默契，當(dāng)然約定年化收益率這種，是有精準(zhǔn)對象的。

比如東方證券推出的6.88%新客理財，顧名思義，需是新開客戶并達(dá)到相應(yīng)要求方可獲得該類專享理財產(chǎn)品的購買資格。再就是東吳證券在福利升級享投一夏的東吳818中，特別增設(shè)理財專享禮遇，推出了7.18%和8.18%的理財券活動，這些福利券也是分別需要邀請人和被邀請人各自完成相應(yīng)任務(wù)后，才能獲取并生效。

作為行業(yè)一員老兵，筆者這里還是有必要說兩句話的。一是，對我們的投資者，這類產(chǎn)品是有額度上限和固定期限的，即在某種意義上的先到先得、封頂購買額度及一過性享受，雖然現(xiàn)在大部分券商這類產(chǎn)品對新客的額度是能得到保障的（畢竟收益憑證、報價回購等產(chǎn)品對券商而言算是一種成本負(fù)債，有時需要內(nèi)部的很多溝通）。二是對我們的合規(guī)與財務(wù)，正是前述的期限與額度控制，其成本和ROI核算也是透明的，而且新客類理財已是行業(yè)標(biāo)配的拓客引資有效抓手，還是有必要提供的。

5. 羊毛噱頭一般化

如上所說，各類特色收益產(chǎn)品、各類積分卡券福利、各類大型活動羊毛，過去幾年里一直是把雙刃劍，這些羊毛、噱頭，既成就了818，但也揮之不去。然而，筆者這里特別要提出來的是，鑒于證券行業(yè)與證券這類產(chǎn)品的特殊屬性，其與電商產(chǎn)品的根本性差異是客觀存在的，需要被正視。也因此，隨著證券行業(yè)的發(fā)展與進步，券商們慢慢明白過來，更加關(guān)注“避免合規(guī)陷進、提供真正價值、流量轉(zhuǎn)化業(yè)務(wù)增長、中小投資者保護……”等課題。所以，節(jié)日活動繼續(xù)搞，但更加務(wù)實了。

比如國泰君安證券，為吸引更多投資者參與，在818理財節(jié)期間利用自身品牌效應(yīng)和巴黎奧運會等時事熱點，依托君弘APP打造的財富運動會，設(shè)立“新手射擊”、“現(xiàn)代五項”、“智投足球”等場館，希望借熱點、造流量，以投教的形式、場景化的方式提升818活動曝光度。而前段時間因傳言為員工貼心助貸而上風(fēng)口浪尖的華福證券，卻表示過去大家主要做品牌聲量、攢活動人氣，近來變成更加關(guān)注對業(yè)務(wù)賦能。從做熱鬧轉(zhuǎn)向做效益、從做曝光轉(zhuǎn)向做轉(zhuǎn)化，更加重視活動的實際效果和業(yè)務(wù)產(chǎn)出，成為新的共識。筆者不得不多想一層，經(jīng)過各路信息的交叉，也許能印證一些坊間的猜想，當(dāng)然更重要的是，這更反映出近年來券商行業(yè)在活動運營上的整體思路改變。

其實，制造噱頭的做法，筆者既不反對、也不鼓勵。于客戶而言，其需要的是真正能幫助客戶財富保值增值的專業(yè)服務(wù)。于券商自身而言，需要的是營銷投入帶來的實際業(yè)務(wù)產(chǎn)出和價值效益，這是謀求高質(zhì)量發(fā)展和未來務(wù)實經(jīng)營所在。正如前文論述，行業(yè)已經(jīng)發(fā)生變遷、監(jiān)管導(dǎo)向已經(jīng)明確，回歸券商牌照的業(yè)務(wù)本源、回歸自身的專業(yè)優(yōu)勢，尊重市場、尊重客戶，關(guān)注客戶的真實需求并勤勉盡責(zé)地去滿足，方是長久。

四、總結(jié)

一是，借助818這個大型活動，我們可以洞察到行業(yè)認(rèn)知在發(fā)生變化，回歸券商本源、經(jīng)營思路調(diào)整、運營打法變遷……，春江水暖鴨先知，券商經(jīng)營主體以及從業(yè)者可以借助這塊試金石，適時調(diào)整思維，避免在行業(yè)轉(zhuǎn)型過程中被甩下車。

二是，如果十年前，互聯(lián)網(wǎng)金融（網(wǎng)絡(luò)金融、金融科技、科技金融、數(shù)字金融、數(shù)字財富……whatever，就是個符號^_^）還是一種創(chuàng)新業(yè)務(wù)，那么如今，互金模式儼然已成為券商的標(biāo)配與必備。這方面能力相對欠缺的券商，甚至極個別互金職能干脆缺失的券商，需要主動擁抱變革與創(chuàng)新，并持之以恒之。

三是，贅述這么多，筆者想說的是，“818這個事兒，大家要一直搞下去”，一句頂一萬句~

站在當(dāng)下，別說互聯(lián)網(wǎng)，人工智能、云計算、大數(shù)據(jù)、各種大模型或垂直小模型……都在一一落地，變成現(xiàn)實?？梢哉f，如果哪個C-Level領(lǐng)導(dǎo)說互聯(lián)網(wǎng)或數(shù)字化不重要之類言論，估計會遭遇不小的職涯危機吧？（好奇表情 <_< ）

大家認(rèn)為呢？歡迎探討~~